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금융시장의 포식자들
장지웅 지음 / 여의도책방 / 2021년 10월
평점 :
절판
"금융시장의 포식자들에게 정의는 돈이다."
사회구조가 복잡해지고, 빠르게 변화하는 시대에 맞춰 많은 것들을 빠르게 습득하고 적응해가야 하는 현 세대 사람들에게 '돈'이라는 것은 세상 무엇보다 중요한 것 중에 하나다. 그래서 다양한 방법으로 우리는 돈을 쫓고 돈에 이용당하며, 돈에 울고 웃는다. 자본주의 경제 체제에서는 기본적으로 재화가 갖는 의미가 남다르기에 '돈'에 대해 공부하는 것은 어쩌면 필수불가결한 일일지도 모르겠다. 과거 우리 부모님 세대와는 확연히 다른 경제구조와 더 먹고살기 힘들어진 사회적 상황들을 놓고 봤을 때 돈이 굴러가는 금융시장과 경제시장을 이해하고 빠른 태세 전환을 통해 스스로를 포식자의 판위에 안착시키는 것이 무엇보다 중요할 것으로 보인다.
이 책은 제목 그대로 '금융시장의 포식자들'에 대한 이야기를 담고 있는데 피식자의 마인드를 리셋하고 포식자의 뷰로 판을 읽도록 직설적이고 냉혹한 글귀로 뼈 때리는 조언을 서슴없이 담아내고 있다. 총 5장으로 구성되어 있으며 포식자로써는 대기업, 기관, 글로벌기업, 그리고 일본과 중국을 다루고 있고, 피식자로는 '포식자 행세를 하는 피식자' 노조를 꼽고 있다. 쉽지 않다고 느끼는 금융과 경제 부분을 다룬 책이라 어렵지 않을까라고 걱정할지도 모르겠지만, 이 책은 어렵다기 보다 얻어맞는 아픈 경험을 하는 것에 무엇보다 주의가 필요하다.
그동안 일반적으로 알고 있던 금융시장에 대한 관점을 180도 바꾸는 경험을 할지도 모르겠다. 포식자로써, 혹은 있는 자로써 직접적으로 경험해 보지 못했기에 일반적으로 '정의'라는 이름으로 부르짖었던 우리의 행동이 진정한 포식자 앞에서는 하찮은 일이었음에 충격을 받을 수도 있다. 누군가에게는 이 책이 불편하고, 가진 자들의 편에서 이야기하는 것 같아 다소 신경질이 날지도 모르겠다.
하지만, 이 책이 다루는 건 '돈' 위에 설 수 있는 포식자가 되기 위한 관점을 재정립하기 위한 책이라는 점을 잊지 말았으면 한다. 돈에 잡아먹히는 피식자가 아닌, 돈을 벌어들이는 포식자가 되기 위해 조금쯤 불편을 감수하고 진정한 포식자들의 이야기, 그리고 현재의 정세를 파악하고 흐름을 읽을 수 있는 시야를 가질 수 있는 배움의 기회를 놓치지 않기를 바란다.
요즘은 기본적인 예/적금 외에도 주식, 펀드 등 다양한 곳에 투자하고 수익을 내는 일에 전 국민이 진심이다. 어느 곳에 어떤 방법으로 투자하든 투자는 자유다. 하지만 수익률 보장을 믿고 투자하는 건 두 가지 이유뿐이다. 바로 '무지'와 '욕심'이다. 무지와 욕심에 휘둘린다면 당신은 금융시장의 피식자에 불과하다. 내 상황을 정확히 인지해야만 변할 수 있다. 그렇다면 어떻게 상황을 변화시키고 피식자에서 포식자로 전환할 수 있는지 살펴보자.
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금융시장의 포식자들은 특정 사안을 도덕이나 감정의 흐름으로 읽지 않고 돈의 흐름과 방향으로 읽는다.
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금융시장과 돈의 흐름을 읽는 포식자라면 큰 그림을 볼 수 있어야 하는데 늘 의심을 품고 '왜?' 라는 질문을 던질 수 있어야 한다. 대기업을 읽으려면 최대주주의 눈으로 판을 읽어야 하는데, 하루의 주가 등락보다 더 면밀히 좇아야 할 것이 바로 최대주주의 향방이다. 최대 주주가 움직이지 않는다면 흔들릴 이유가 없기 때문이다.
기본적으로 재벌은 악이고, 승계는 죄인 것처럼 매도하는 사람들이 있는데, 재벌은 악이 아니며 재벌 승계 역시 잘못이 아니다. 기업 경영에 있어서 진정한 악은 투자 손실이며 기업의 정의는 이윤이다. 반대로 입장 바꿔서 생각해 보면 자신이 피땀 흘려 번 돈 자체가 악은 아니며, 그 재산과 기업을 자식에게 물려주려 하는 것은 지극히 당연한 것이기 때문이다. 무조건적으로 그 자체를 매도하거나 비하하는 것은 스스로를 속이고 가지지 못한 것에 대해 떼를 쓰는 행위밖에는 되지 않는다.
승계와 관련하여 오너가가 운영하는 것과 월급사장, 즉 전문경영인이 운영하는 것에 대한 찬반 의견들이 많은데 이 책을 읽기 전에는 오너가의 부정부패와 비리들에 대해 많이 들어 전문경영인이 운영하는 것이 더 낫지 않을까 생각을 했었다. 그런데 한쪽으로 치우쳐 생각하는 게 꽤나 잘못된 판단이었음을 알게 되었다. 둘 다 장단점을 지니고 있는데 기업 경영에 있어 바라보는 시각의 차이와 책임소재의 여부, 그리고 기업의 경영 권한에 따른 선택과 폭에 대해서도 다시 한번 생각하게 하는 계기가 되었다. 몇 가지를 살펴보면, 월급쟁이 사장은 자신의 임기 내에 성과를 이루려고 하지만 창업자는 오랫동안 지속적으로 수익을 낼 방법을 강구한다. 또한 성공적인 가족 기업의 경영자는 인재 제일이나 인간 중심 경영 등을 내세우며 직원들을 키우는 데 노력하고 미래를 위한 연구 개발에도 투자를 아끼지 않는 등 장기적인 기업 성장을 위해 노력한다.
장기적인 안목과 성장을 위해서는 창업자의 혜안과 결단력이 필요하고, 단기적인 부분에서의 성장과 전문성을 위해서는 월급쟁이 사장의 추진력과 성과가 필요해 보인다.
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4차 산업혁명 시대에는 노조가 없는 산업이 유망하다. 노조가 없다는 것은 대체 불가한 미래사업이라는 뜻이다.
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'노조'라는 개념은 얼핏 불공정하고 불평등한 대우에 대해 회사에 대응해 싸우는 사람이라는 인식이 강하게 박혀있는데 어쩌면 드라마나 영화에서 '정의로움'을 표방하는 스토리에 젖어 그렇게 느끼고 있는지도 모르겠다. 그러고 보니 '정의로움'이라는 것 역시 감정이나 도덕적 흐름에 대한 부분이니, 돈의 흐름과 방향의 관점으로 봐서는 이로운 것은 아닌 것이 맞다.
우리는 현장에서 일하는 사람들을 보통 '노동자'라는 단어로 칭하곤 하는데, 이 책에서는 노동자에 대해 이렇게 말한다.
"노동자는 노동자일 뿐이며 회사에서 핵심 인력으로 인정받는 사람은 그때부터 노동자가 아니다."
피식자 입장에서 받아들이기 힘들겠지만, 대체 가능한 소모품이기 때문에 노동자다. 핵심 인력은 노동자가 아니다. 핵심 인력은 본인이 위치를 인지하고 있으며 본인에게 노조가 의미 없다는 걸 알고 있다.
그렇다면 노조가 필요한 노동자와 노조가 필요 없는 노동자의 차이는 뭘까?
<노조가 굳이 필요 없는 노동자>
기업의 핵심에 가까운 이들일수록 고용에 안정감을 느끼고 이직도 충분히 가능하다. 회사 역시 그것을 안다. 그래서 그들에게 애사심이나 충성심을 요구하지 않고 만족할 만한 대우를 제시한다. 그들은 성과에 대한 부담을 느낄지언정 고용이나 복지에 불만을 느끼지는 않는다. 이런 이들은 IT나 혁신 산업에 종사하는 부류이기도 하다.
<노동집약적 제조업 기반의 노동자>
그들은 대체 가능하다. 고용에 불안감을 느낀다. 마음을 먹는다고 해서 이직이 쉽게 된다는 보장도 없다. 성과에 대한 부담보다는 정년에 대한 부담을 느낀다. 이런 노동자일수록 노조에 목을 맬 수밖에 없다. 개개인적으로 볼 때는 얼마든지 대체 가능한 생산직이지만 뭉치면 권력이 되기 때문이다.
금융시장에서 왜 4차 산업혁명 시대에 노조가 없는 사업이 유망하다고 하는지, 왜 대체 불가능한 미래 산업이라고 말하는지 이해가 되는가? 나는, 여러분은 어떤 산업에 종사하고 있는가? 노동자인가? 아님 핵심인력인가? 한 번쯤 생각하게 하는 대목이다.
우리는 돈을 모으는 방법으로 주식을 선택하는 경우가 있는데 보통 유튜브와 방송을 통해 정보를 모은다. 이때 중요한 핵심 가치와 반드시 가져야 할 마음가짐, 놓치고 있는 내용도 짚어준다.
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시장이 해당 기업에 가치를 끌어올릴 욕망이 있는가 이게 가장 중요하다.
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예를 들어 외국인은 이 종목에서 어떤 기회를 봤기에 투기하는 것인지를 고민하고 판단하여 해당 기업에 가치를 끌어올릴 욕망이 있는지를 따져보는 것이다. 특히 기관이나 외국인같이 단타를 치는 형태로 기회를 틈타 큰 이익을 보려고 하는 투기 방식을 하는 경우 이 부분을 중요하게 여기고 투기한다. 단, 가짜 외국인 순매수에 대해서는 주의를 기울여야 한다.
※투기와 투자의 의미
투기가 기회에 돈을 던지는 거라면 투자는 재물을 대는 일
투자를 위해서는 회사를 알아야 하며, 투자자는 회사를 분석하고 알아야 한다. 회사가 뭔지 인지해야 한다. 우리는 여러 매체를 통해 장기 투자를 권하는 모습을 흔하게 볼 수 있는데 사실 전문가라는 이들도 투자가 아닌 투기를 한다. 그러면서 대중 앞에서는 장기 투자를 권한다. 단기적 손실을 장기 투자의 오랜 시간으로 희석시킬 수 있고 손실에 대해 발뺌할 수 있기 때문인데 장기투자는 2~30년이라는 긴 시간을 견딜만한 여유 자금이 있는 배부른 사람이나 가능한 소리다. 때로는 오픈되어 있는 정보를 걸러서 습득하는 것도 필요해 보인다.
투자에 실패한 이들이나 인생의 패배자들은 타인을 탓할 때 꼭 정의로운 기준을 들먹인다. 정의 뒤에 숨어서 자신의 무능함과 옹졸함을 숨기는 거다. 어떻게 자산을 모았는지를 궁금해해야지, 기부나 하라고 빈정거릴 게 아니다. 당신에게 자산으로서의 부동산이 없다면 당신이 선택을 못했기 때문이고 능력이 없었기 때문이다. 불공정을 바라보더라도 그 속에서 기회를 노리는 게 포식자다. 내 존재, 내 수준을 정확히 판단하기 싫고 자신의 무능력을 직시하기 두려워서 시선을 외부로 돌리며 세상을 저주하는 거다.
"자신의 무능을 인정하지 않는 피식자들은 활로를 찾는 대신 상황 자체를 욕하고 내 현실을 부정한다. 반대로 포식자는 자신의 무능을 인정함으로써 상황을 받아들인다."
당신은 포식자인가? 피식자인가?
이 책을 읽으면서 가까운 나라 일본과 중국에 대해 서술한 부분은 과거와 현재를 돌아볼 수 있어 매우 흥미로웠는데 나의 성장과정에서 봐왔던 시대의 흐름과도 일치해 소름 끼치는 경험이기도 했다.
나의 어릴 적 일본은 경제대국이었으며 전자제품의 최강자로 불리던 나라였다. 미국을 따라 세계 2위 자리를 지키며 언제 물어뜯을지 모르는 위협적인 존재로까지 느껴졌었는데 지금의 일본은 아집과 오만으로 똘똘 뭉친 늙어가는 나라이며 상당히 쇠퇴한 기운마저 감도는 나라가 되었다. 이 책에는 이것이 어디에서 기인한 것이고 일본이라는 나라가 내부적으로 어떤 마인드와 사회성을 갖고 있는 나라인지를 명확하고 디테일하게 짚어주어 그동안 잘 알 수 없었던 일본이라는 나라의 속사정을 통해 왜 그들이 지금은 과거의 영광에서 한참 벗어난 삶을 살고 있는지를 알 수 있는 계기가 되었다. 그리고 사회주의 국가로서의 중국의 성장, 그리고 마윈 쇠퇴와 중국 집권자의 욕망 등도 알 수 있는 시간이었다.
특히 일본이라는 나라에 대해 할애한 페이지가 꽤 많은데 저자의 개인적인 경험과 더불어 일본이라는 나라를 통해 우리가 앞으로 나아가야 할 부분에 대한 교훈과 더불어 근본적인 일본과 우리나라의 차이점에 대해서도 명확히 알 수 있는 시간이었다.
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우울증의 일본, 조증의 중국 사이에 낀 화병의 대한민국!
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먼저 일본 사회의 현주소를 살펴보면 다음과 같다.
▶일본은 철저한 계급사회다.
아빠가 블루칼라면 아들도 블루칼라가 되고, 화이트칼라면 화이트칼라를 물려받는다.
▶일본은 투표시 정치인의 이름을 직접 써야 한다.
철자가 하나라도 틀리면 무효다.
▶여전히 팩스 이용률이 높다.
메일을 주고받는 것에 매우 부정적이다.
▶일본은 화를 내지도 욕을 하지도 않는다.
자력으로 변화시킬 수 있는 게 아무것도 없어 모든 것을 포기하며 사는 것에 익숙해졌다.
▶경차의 판매량이 훨씬 많다.
세금과 돈의 문제로 경차를 살 수밖에 없는 구조다.
반면 우리나라를 살펴보면 다음과 같다.
▶불편과 불합리에는 적극적으로 대응한다.
대한민국의 근대사는 불편과 불합리에 맞서 싸운 역사다. 우리는 남이 아닌 스스로의 힘으로 살아남아야 했다. 그래서 불편과 불합리에는 적극 대응한다.
▶우리나라는 늘 위기를 외쳤다.
IMF, 한한령, 코로나19 등 늘 위기 상황에 맞닥뜨렸고 그것을 극복하려 노력해왔다.
▶우리는 현실이 시궁창이라면 왜 안 바뀌냐고 늘 99도로 끓고 있다.
단 1도의 자극만 가해져도 당장 펄펄 끓는 100도가 될 준비를 마친 상태다.
▶우리나라는 아직까지는 부의 이동을 꿈꿀 여지가 있다.
개인의 노력 여하에 따라 아직은 비집고 올라갈 틈이 있다.
바꿀 수 없기에 이제는 불편함조차 느끼지 못하는 일본. 창조적 발명은 불편에서 나온다. 불편함을 느껴야만 개선 방안을 찾고 욕망이 들끓어야만 솔루션을 구한다. 그냥저냥 흘러가듯 살아도 불편할 게 없다면 굳이 상황을 바꾸거나 조정할 필요가 없다. 이것이 우리나라와 일본의 가장 큰 차이점이다.
불만을 표출하고 불편을 불편으로 느껴야만 사회가 발전한다. 잃을 것 없는 입장인 젊은 세대가 노인들이 이룩한 아성을 위협할 때 세상에 없던 게 탄생했다. 하지만 일본은 그럴 수 없다. 일본은 철저한 계급사회이기 때문이다. 그들의 사상과 과거 위안부 문제에 대해서 고집스레 사과하지 않는 태도가 어디에서 기인했는지, 과거가 왜 그대로 답습되는지 확인할 수 있는 대목이다.
IT 시대는 장인 정신으로 승부할 수 없으며, 스피드와 효율의 시대다. 적당히 포기하고 안주하며 편하게 살아가고 있는 일본과, 늘 위기를 위치며 자력으로 극복하려고 부득부득 나아가고 있는 우리나라는 다를 수밖에 없다.
"꾸역꾸역 앞으로 나가가고 있는 우리나라와 과거에 박제되어 있는 일본!"
여기에서 저자는 한국이 일본을 완벽하게 추월하려면 다음 두 가지 조건이 해결되어야 한다고 말한다.
첫째. 법적인 한계점, 제약을 풀어야 한다.
둘째. 세금을 완화해야 한다. 재산세, 소득세, 상속세 등을 완화해야 한다.
두 가지 조건이 해결되어야 선진국으로 갈 수 있다. 무한 경쟁의 판을 짜 줘야 한다고 말한다.
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인내심 없는 사람의 돈을 인내심이 있는 사람에게 이동하는 도구가 주식시장이다.
-워런 버핏-
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2년이 넘는 시간 동안 겪고 있는 코로나19로 인해 우리는 그동안 선진국으로 일컬어지던 세계 여러 나라에 대한 환상과 편견에서 자연스레 벗어날 수 있었다. 어쩌면 금융시장에 대해서도 편견과 환상을 가지고 있는지도 모르겠다. '정의'라는 이름으로 치부하며 일방통행으로만 자행하던 것에서 다시 중심을 잡고 금융시장의 포식자가 되기 위한 관점과 생각을 재정비할 필요가 있을 것 같다.
내 삶이 '돈'으로 인해 불편하다고 느끼는 만큼, 절박하다고 생각하는 만큼, 혹은 이 책의 내용이 아프게 다가오는 만큼 나 스스로를 변화하고 바꿔보는 게 필요해 보인다. 포식자가 될 것인지, 피식자가 될 것인지 내 자리는 내가 만드는 것이다. 누구의 탓이나 외부에서 이유를 찾으려 하지 말고 궁극적으로 내 안에서 답을 찾아 잘 먹고 잘 살 수 있는 포식자로써 거듭날 수 있으면 좋겠다.