지혜롭게 투자한다는 것

지혜롭게 투자한다는 것 - 절대 잃지 않고 가장 오래 쌓는 투자의 대원칙
버턴 말킬.찰스 D. 엘리스 지음, 한정훈 옮김 / 부키 / 2021년 4월

'경제'에 문외한이라 관련서를 읽어보려해도 두껍고, 내용마저 지루하다는 나만의 편견이 있어 투자에도 별 관심이 없습니다.

특히 '돈'이란건 어렸을 때부터 나와 사건이 많아 '돈' 싫어하는 사람 없다는데, 저는 '돈'이 좋지 않은지 '돈'이란건 있을 때도 있고 없을 때도 있다는 생각으로 내가 생활하는데 불편하지 않을 정도만 되지 않을까란 생각이라고 친한 선생님과 얘기하다 이렇게 말하니 삶을 아주 초월한 사람 같다며 웃은 적이 있지만, 남의 집들 다 오르고, 내 집은 안올라도 배도 아프지 않다면 난 투자고 뭐고 경제엔 완전 관심없는 사람이나 다름없을 듯 싶습니다.

『지혜롭게 투자한다』는 것.

제목이 주는 지혜로움.

'지혜'란 단어가 들어가지 않았다면 읽고 싶지 않았을지도 모르는데,

'지혜롭게 투자'라는 것에 반해 읽어보고 싶었습니다.

차례에서 보이듯이 추천사가 많고요,

추천사에서

《지혜롭게 투자한다는 것》의 이 책은 투자를 처음 시작하는 사람이든, 오랜 기간 투자를 해 온 사람이든 투자의 원칙이 필요한 사람이라면 모두가 꼭 읽어야 할 책이라며 연령대도 상관없이, 저축과 투자를 일찍 시작할수록 복리의 가치가 커져 고등학생이라면 더욱더 이 책을 읽을 필요가 있다고 말합니다.

또, 적어도 몇 년마다 이 책을 다시 꺼내서 읽어야 한다고 합니다. (27)

투자할 자금이 없다면

수익률이 2%든, 5%든, 심지어 10%든 당신에게 아무런 의미가 없다.

모든 것은

저축에서 시작되기 때문이다.

-추천사- 중

저자는 하버드 MBA를 졸업하고 뱅가드 그룹과 프루덴셜에서 이사로 일했고, 현재 프린스턴 명예교수로 재직중이라는 버턴 말킬과 뱅가드 그룹 이사, 예일대 투자위원회 위원장을 했고 자산운용 분의 전문가인 찰스 앨리스입니다.

이 책은 크게 6가지의 원칙으로 투자에 대하여 이야기합니다.

1. 돈을 심어서 돈을 벌어라.

추천사에서 말했듯 자금이 없다면 투자하고 싶어도 할 수 없는 게 맞는 말입니다. 그래서 저축부터 시작해야 합니다.

저축의 진정한 목적은 삶을 희생하는 것이 아니라 삶의 우선 순위를 지켜 내는 힘을 키우는 데 있다고 합니다. (42)

나는 어떤 습관을 가지고 있는지 바라보고, 소소한 절약 방법과 커다란 절약 방법도 제시합니다.

정부 정책을 활용하고, 주택을 소유하고, 신용카드 빚을 피하고, 이미 나이가 든 사람일지라도 저축을 시작하기에 늦지 않았다고 말하며 60대가 저축하기에 가장 좋은 시기라고도 말합니다.

2. 모든 주식을 소유하라

저축과 투자 계획에도 '분명한 계획을 세우고 꾸준히 실천하라.'고 합니다.

인덱스 펀드의 장점과 인덱스 채권, 국제적 인덱스 펀드의 비율들을 표로 나타내 설명해 주고, 누구도 시장보다 더 많은 것을 알지 못하다고 합니다. 그래도 펀드매니저 중 몇몇이 시장을 이기지 않을까 하지만, 시장을 이긴 펀드매니저는 극소수에 불과하다고 합니다.

ETF는 비과세로 주식을 현금화할 수 있어 세금 면에서 더 효율적이지만 개인에게는 적합하지 않다.(97)고 나왔지만, 이는 미국의 얘기 아닐까 했는데, 뒷부분 해제에서 한국에서는 인덱스 펀드보다 ETF로 운용하는 것이 유리하다고 나와 있습니다.

3. 분산하여 리스크를 최소화하라

자신을 보호하기 위해서는

모든 투자를 항상 분산시켜야 한다.

지혜롭게 투자한다는 것 P108

정액 분할 투자법을 활용하면 투자자들은 매년 꾸준하게 가격이 오르는 시장보다 가격 변동성이 큰 시장에서 실제로 더 좋은 결과를 얻을 수 있다.(117)고 합니다.

경제 뉴스가 우울하고 희망을 품기가 어렵더라도 꾸준하게 정액 분할 투자법을 실행하고 포기해서는 안된다. 포기해 버리면 급격한 시장 하락 이후 여러분의 포트폴리오에 넣을 만한 주식이 저가 매물로 나왔을 때 최소한 일부를 매수할 기회마저 놓치게 된다. (121)

4. 그 누구도 아닌 자기 자신을 조심하라

누군가가 분명한 주식시장 '패턴'이란 것을 발견했다 하더라도 그것은 지속될 수가 없다. 주변에 그 패턴을 이용하려는 사람들이 존재하는 한 말이다. (147)

승자를 판다는 건

자본 이익에 따라 세금을 낸다는 것을 의미하고

패자를 판다는 건

세금 공제를 받을 수 있음을 뜻한다.

지혜롭게 투자한다는 것 P147

5. 당신에게 적합한 부의 설계도를 찾아라

자신의 성향과 자신이 인생의 어느 시점에 와 있는지를 파악하여 투자와 일치시켜라.(168)

우리가 제시하는 자산 배분 비율은 자신의 나이와 시장 위험에 대한 반응 정도에 따라 여러분이 자산 비중을 어떻게 현명하게 변경할 수 있는지를 보여준다. (172)

저비용 인덱스 펀드에는 장기적으로 투자해야 한다.

주식 투자를 할 때 가장 적합한 선택은 전 세계 주식시장에 연동되는 인덱스 펀드뿐이다.(175)

6. 혼돈의 시장에서도 변치 않는 승리의 법칙

변동성과 정액 분할 투자법, 분산투자 해야 하는 이유, 분산투자와 포트폴리오 재분배를 병행하고, 인덱스 펀드에 투자하라고 합니다.

저축을 일찍 시작하고, 꾸준히 저축하라는 것, 세금을 최소화하고, 인덱스 펀드와 분산 투자하라는 것. 중요한 건 내가 인생의 어느 시점에 와 있는지를 파악하여 투자도 자산 비중에 맞게 해야겠네요.

이 책을 읽었다고 당장 투자해야겠다는 생각보다 투자를 한다면 어떻게 해야할 지 제목그대로 지혜롭게 할 수 있도록 도와주는 것 같습니다.

책을 읽으면서 항상 내가 조금만 더 젊은 날에 이런 좋은 책을 만났다면 하는 아쉬움이 들지만, 이는 어쩔 수 없는 것.

저축은 어느 시기도 늦지 않았다는 말에 위안 삼으며, 투자에 관심이 있으신 분이라면 한 살이라도 젊을 때 읽게 된다면 지혜롭게 투자할 수 있지 않을까 합니다.