펀드 투자의 핵심 노하우

펀드투자 핵심 노하우 - 올바른 펀드 & PB 선택법
마경환.이관순 지음 / 이레미디어 / 2019년 3월

직접 투자하기 어려운 여건인 경우 전문가에게 수수료를 주고 투자를 맡기는 '펀드'를 많이 이용한다.

나도 한때는 펀드 투자를 했었는데 제대로 알아보고 하기가 쉽지 않다. 

보통은 은행에서 직원이 좋다고 하는 것을 무턱대고 사게 되는 경우가 많다. 

시중에 주식 투자에 대한 내용을 다루는 책들은 많지만 펀드 투자를 할때 유의할 점, 어떠한 부분을 고려해야 되는지를 자세히 써놓은 책은 잘 없는데 이러한 관점에서 이 책이 가뭄의 단비인것 같다.

펀드를 고를때는 단기 성과보다는 장기 성과에 주목해서 선택하는 것이 좋다. 또한, 비교지수(벤치마크)를 확인하고, 비교지수 대비 성과가 높은 펀드를 선택하는 것이 좋다. (더불어 동일유형펀드들과 성과를 비교해 우수한 펀드를 선택하라)

펀드의 성과 및 각종 지표의 수치들은 펀드닥터 홈페이지에서 무료로 열람할 수 있다.

사분위수 분석을 활용하면 이 펀드가 전체 펀드 중 어느정도 위치에 있는지 알수 있는데 지속적으로 과거 성과가 Q2에 속하는 펀드를 선택해야 한다. (Q2가 딱 전체 펀드의 50% 위치)

펀드 투자를 통한 수익을 늘릴려면 비용적인 부분도 고려를 해야 한다. 

펀드의 비용은 크게 판매비용 운용비용, 기타비용으로 나뉜다.

판매비용은 선취판매수수료와 판매보수로 나눌 수 있다. 선취 판매수수료는 선취펀드에 가입할때 발생하는 일회성 수수료이다. 이 수수료는 투자기간이 길어질수록 연간 부담비용이 감소한다.

판매보수는 보유기간 동안 판매사에 지불하는 연간비용이다. 투자자들의 계좌를 유지하고 지속적 투자조언을 제공하는 대가로 판매회사들에 지급하는 비용이다.

운용비용은 운용사에 지불하는 비용이다. (연마다 지불한다.)

기타비용은 신탁회사에 지불하는 수수료인데 판매비용과 운용비용에 비교하면 매우 미미하다.

펀드 투자를 1.5년 미만으로 할때는 선취판매수수료가 없는 C형이 좋고, 1.5년 이상으로 할때는 선취판매수수료가 있는대신 총 신탁보수가 적은 A형이 좋다.

그 외에 전자 공시에 들어가서 펀드 매니저는 얼마나 자주 바뀌는지, 회전율은 어느정도인지 등 여러가지를 고려해서 펀드 투자에 임해야 한다.

책을 읽으면서 느끼는 것인데 펀드 투자도 생각보다 고려할 것이 많기 때문에 어차피 공부를 할거라면 주식 투자를 직접 하는 것이 더 나을 것 같다. 

알리바바

알리바바가 온다 - 20억 소비자의 24시간을 지배하는
임정훈.남상춘 지음 / 더퀘스트 / 2019년 3월

 

다가오는 시대에서는 제조 분야가 아닌 데이터를 어떻게 다루느냐가 회사의 경쟁력을 좌우할 것이다.

주식 투자자의 입장에서 볼때 정보 기술 분야에서 혁신적인 모습을 보여주는 국내 기업이 없다보니 해외 주식에 눈을 돌리게 된다. 

미국의 아마존, 구글과 같은 기업뿐만 아니라 중국의 알리바바, 텐센트, 바이두의 성장세가 무섭다.

이들 기업은 무서운 속도로 사업을 확장시키고 있고 전 세계를 자신의 플랫폼 하에 있도록 진행 중이다. 

특히, 알리바바와 아마존은 비슷한 사업 분야를 영위하다보니 패권을 놓고 경쟁하고 있다.

알리바바는 중국에서 전자상거래 플랫폼, 지급결제 플랫폼, 제휴 서비스 등을 통해 적극적으로 데이터를 수집하여 고객들의 성향을 파악함으로써 제품과 서비스를 추천하고 제공하는 비즈니스 생태계를 구축해놓았다. 뿐만 아니라 제휴 및 M&A를 통해 그 생태계를 더욱 확장하고 있다. 

한마디로 알리바바는 다른 기업들에게 데이터이즘을 전파하면서 자신의 세계관 내에서 깨달음을 얻어 사업 성공을 일궈내도록 돕고자 한다. 

반면에, 아마존은 폐쇄적인 생태계 플랫폼이다. 스스로 매입한 제품을 판매하는 소매 서비스 외에도 상품의 선택폭을 늘리기 위해 판매자와 구매자를 연결해주는 오픈마켓플레이스 서비스도 운영하고 있다. 자사 플랫폼에 들어오는 공급자들에게 FBA 서비스를 이용하게 하여 주문 처리, 재고 운영, 물류 등 모든 부분에서 자사가 구축한 시스템을 활용하게 한다. 

즉, 모두를 자사 통제력하에 두려는 것이다. 

이 책은 알리바바에 초점을 맞추어 쓰여져 있다. 읽다보면 이 기업이 건드리지 않는 분야가 없을 정도

중국 기업에 대한 정보를 얻을 수 있어서 추후에 해외 주식 투자에 도움이 될 것 같다.

보통 알리바바를 다루는 책들은 마윈의 경영 철학을 소개하는데 초점을 둔 것이 많은데 이 책은 중국 현장에서 일하는 분이 쓰셔서 그런지 좀더 자세한 내용이 들어있다.

대학생 사장님

대학생 사장님 - 돈 없이 창업해서 졸업 전에 1천만 원 통장 만들기
이동혁 지음 / 이담북스 / 2019년 2월

 

현직 대학생이 창업을 하면서 겪은 스토리를 담은 책이다.

또래 학생들이 취업 준비를 위해 스펙 쌓고 각종 자격증 시험에 열중하고 있을때 남들이 쉽게 하지 못하는 '창업'을 하고 있는 저자

교내 창업 동아리에서 여러가지 어플리케이션을 개발하고 해외 직구 플랫폼, 한정팜 정품 쇼핑몰을 운영하고 있다.

프로그래밍 지식이 없는 저자지만 창업동아리를 통해 개발자를 찾아 여러가지 어플을 만들었고 지금은 자기 사업 뿐만 아니라 창업 강사로도 활동하고 있다.

26살이라는 젊은 나이에 이것저것 시도하는 열정이 대단한 것 같다.

보통 창업하면 큰 자본이 들어가야지 할수 있을 것 같은데 저자의 경우 수십만원으로 창업을 시작했다. 또, 학생이라는 신분상 낮에는 수업을 들어야하기 때문에 온전히 일에 집중할 수 없는데 그런 부분을 커버하기 위해 아웃소싱을 주었다. 기존에 있는 배송대행지와 제휴를 맺어서 고객 관리, 배송대행신청서 확인 및 수정, cs만 해결하면 나머지 배송대행 업무는 해외지사에서 배송을 해준다. 

물론, 업체의 업무처리능력, 신뢰성, 가격, 서비스등을 고려해서 적절한 회사를 찾는 것이 쉽지는 않을 것 같다. 

저자는 사업에만 몰두하는 것이 아니고 낮에는 학생으로서 본분을 다하면서 열심히 공부하고 시간 날때마다 도서관에서 각종 아이디어 수립, 사업 관련 업무를 한다. 

시간을 엄청나게 쪼개서 사용하는 것 같다.

성공하는 사업가들의 생활을 관찰해보면 모두 다 시간을 중요시 여기고 허투루 보내는 것을 없게 한다. 

나도 많이 배워야 할 것 같다. 

건물주

나는 2천만 원으로 시작해 20억 건물주가 되었다
김동철 지음 / 메이트북스 / 2019년 2월

 

책 제목처럼 대위 전역 후 퇴직금 2천만원으로 시작해 20억 가치의 건물주가 된 저자의 스토리를 담고 있다.

기요사키의 '부자 아빠, 가난한 아빠'를 읽고 나를 위해 돈이 일해주는 시스템을 만들고자 부동산 영업에 뛰어든 저자는 부동산 투자 중에서도 경매를 추천한다.

그렇지만 일반적으로 많이들 하는 아파트 입찰이 아니라(실제로 10~20명이 입찰하기 때문에 큰 수익을 기대하기 어렵다. 애초에 낙찰 자체가 어려움) 수요가 적은 단독주택이나 다가구 주택에 입찰하는 것을 추천한다.

아무래도 20~30년이 넘은 단독 주택이나 다가구 주택은 애초에 경쟁하는 인원 자체가 적어서 저렴한 가격에 낙찰을 받을 수 있는 것이다. 

게다가 이러한 주택들은 임장을 가보면 허름해서 별로 사고 싶은 생각이 들지 않는 것 같다. 

그래서 수익을 올리려면 철거를 하고 새로 건물을 지어야 한다. 

이 책의 저자도 공매를 통해 서울시 중구의 단독 주택을 시세보다 1억이나 저렴하게 낙찰받아 건물을 올려서 건물주가 되었다.

책에 건축사를 찾아가서 설계도를 만들고 여러 시공사와의 미팅을 통해 업체를 결정하고 공사를 시작해서 건물이 지어지기 까지의 과정이 간략하게 서술되어 있는데 간단하게 써있지만 정말 머리가 아플 것 같다. 신경쓸 것도 많고 관련 지식이 없는 상황에서 내 요구를 반영해서 설계도를 만들고 그것을 완공하기까지 수많은 어려움이 있을 것 같다. 

 다들 건물주를 부러워 하지만 역시 건물주도 그냥 되는 것이 아니라 자수성가한 분들은 피나는 노력이 있었을 것 같다.

이 책에서 눈여겨 볼만한 부분은 책 말미에 제시되 있는 신축 절차를 세분화한 18단계 파트이다.

철거 -> 측량 -> 가설 공사 -> 기초 공사 -> 철근콘크리트 공사 -> 설비공사 -> 조적 공사 -> 미장 공사 -> 목 공사 -> 방수 공사 -> 금속 공사 -> 지붕, 홈통 공사 -> 창호, 유리 공사 -> 타일, 돌 공사 -> 도장 공사 -> 수장 공사 -> 조경 공사 -> 인테리어의 18단계를 통해 건물이 한채 지어진다. 소형 건물이든 대형건물이든 규모의 차이만 있을 뿐 이 18단계 절차대로 진행된다. 

나열만 했는데도 복잡하다. 

장사는 돈관리다

장사는 돈관리다 - '구멍'은 막고,'돈맥'은 뚫는 알짜 장사회계
후루야 사토시 지음, 김소영 옮김, 다나카 야스히로 감수 / 쌤앤파커스 / 2019년 2월

자영업자들을 위한 책이다.

흔히들 매출이 높다고 해서 그게 전부 내 이익으로 돌아오지 않는다는 것은 알고 있는데 구체적으로 어떤 숫자를 신경써서 경영해야 흑자가 되는지, 매출은 얼마나 올려야 이정도 이익을 남길 수 있는지 알려주는 책이다.

한계이익이라는 개념이 중요한데 이것은 매출액에서 매출원가와 변동비를 빼서 구한다. 

이렇게 구한 한계 이익금에 매출액을 나누고 100을 곱하면 한계이익률

한계이익률이 높으면 높을수록 회사가 그 상품으로 거둬드리는 수익이 많다. 그래서 내 가게 평균 한계이익률과 개별 상품의 한계 이익률을 비교하면 이 상품이 팔릴수록 이익을 주는지, 적자를 주는지 알 수 있다.

만약 한계 이익률이 평균치보다 낮다면 이 상품을 팔아서 생기는 매출은 아무리 올라도 영업 이익에  도움이 안되는 것이다.

손익분기점 매출액을 구하는 것도 도움이 됬는데 고정비에서 한계이익률을 나눠서 구한다.

만약 지금보다 값을 내려서 매출을 올리면 한계이익률이 내려가기 때문에 달성해야하는 손익분기점 매출액이 더 높아진다.

따라서 무작정 가격을 내려서 많은 매출을 올리는 것이 능사가 아니라는 것을 알 수 있다.

광고를 하는 것이 영업 이익에 도움이 되는지 설명해주는 파트도 좋았다.

광고비를 한계이익으로 나누면 광고비를 회수하는데 필요한 상품 판매수가 나온다. 

이렇게 구한 필요한 상품 판매수에 상품 판매 가격을 곱하면 광고비를 회수하는데 필요한 매출이 나온다.

좀 복잡하게 설명하기는 했지만 곰곰이 생각해보면 쉽게 이해할 수 있는 산수

자영업자에게 도움이 되는 기본 회계 지침서인듯하다.