주식투자 잘하는 사람들의 7가지 무기

주식 투자 잘하는 사람들의 7가지 무기 - 20년간 연간손실 0원, 연간 최고 수익 250억 원, 여의도 최강의 프랍트레이더가 알려주는 백전백승 주식 투자법
김진 지음 / 한즈미디어(한스미디어) / 2021년 3월

금융기관에서 고객으로부터 투자금을 유치하여 운용하는 전문투자자를 펀드매니저라고 한다. 그리고 금융기관에서 고객자산이 아닌 회사의 자산을 운용하는 전문투자자를 프랍 트레이더라고 한다. 프랍 트레이더 생활 20년 동안 단 한 번의 손실도 없는 연간 손실 0원에 연간 최고 수익 250억 원을 기록하며 대한민국 금융계 최강의 프랍 트레이더가 <주식투자 잘하는 사람들의 7가지 무기>를 통해서 자신의 투자철학과 노하우를 공개했다.

프랍 트레이더는 회사의 자금을 운용하다 보니 주식시장의 상황과는 별개로 대규모 손실을 기록해서는 안 된다고 한다. 반대로 주식 시장이 좋다고 대규모의 수익을 거둘 필요도 없다. 또한 1년 기준으로 실적 평가가 되는 만큼 장기투자가 불가능한 여건이다. 결국은 1년 동안 손해 보면 안 되는 절대수익만이 생존할 수 있는 것이다.

저자가 절대수익을 가능하게 했던 무기 7가지이다.

1. 목표 설정

2. 자산 배분

3. 포트폴리오 관리

4. 추세

5. 주도주

6. 변곡점

7. 리스크

모든 무기가 다 대단하지만 특별히 자산 배분과 추세에 관한 내용은 자신만의 철학이 묻어났다. 저자는 주식 투자가 투기가 아닌 투자로서 의미를 가지려면 자산 배분, 포트폴리오 관리, 매매라는 3단계 과정을 거쳐야 하며 저자는 자산 배분에 90%, 포트폴리오 관리에 9%, 매매에는 1%의 노력과 시간을 들였다고 한다. 자산 배분이라는 것은 지금 총자산 중에서 주식을 얼마나 가지고 있어야 하며 종목당 비중의 결정을 말한다. 주식시장이 좋을 때는 주식 비중을 늘리고 나쁠 때는 주식 비중을 낮춰야 하는 것은 누구나 다 알며 간단해 보이지만 실제로는 판단하기 가장 어려운 단계다. 이 비중 조절로 인하여 2008년도 금융위기와 2010년 유럽 재정위기, 2020년 코로나 위기도 손실 없이 넘겼다고 한다.

주식 트레이더이지만 기술적 분석은 잘 모른다고 한다. MACD, RSI 같은 기술적 보조지표에 대해서도 이해하지 못한다고 한다. 그래도 매일 보는 그래프는 있는데 바로 추세라고 한다. 추세를 통해 앞으로의 시장을 상황을 판단한다고 한다. 그렇다고 추세를 복잡하게 분석하는 것이 아닌 상승하는 추세, 하락하는 추세, 상승도 하락도 아닌 비추세 이렇게 3가지로 접근한다. 추세를 바라보는 포인트는 일단 추세가 형성된 것이라면 추세가 끝날 때까지 계속 유지된다는 가정으로 이해하며 하락하는 추세는 변곡점이 발생하기 전까지는 계속 하락할 것으로 예상하며 상승할지 하락할지 예상할 수 없는 비추세를 가장 싫어한다고 한다.

20년간 프랍 트레이더로서 절대수익을 가능하게 했던 것은 어떤 특별한 기교가 아닌 흔들리지 않는 투자철학이었다. 추세를 이해하면 시장이 보인다고 한다. 추세를 중심으로 투자를 바라보는 습관을 들여야겠다.