오닐식 투자를 배우자

우리는 어떻게 주식으로 18,000% 수익을 얻었나 - 위대한 투자자 윌리엄 오닐의 제자들처럼 투자하라
길 모랄레스.크리스 케쳐 지음, 박준형 옮김 / 이레미디어 / 2020년 9월

우리는 어떻게 주식으로 18,000% 수익을 얻었나. 원제는 Trade Like an O'Neil Disciple : How We Made 18,000% in the Stcok Market. 저자는 윌리엄오닐의 제자이자 윌리엄오닐컴퍼니 소속의 길 모랄레스와 크리스 케쳐이다. 길 모랄레스는 2004년에 윌리엄 오닐의 공매도 투자 기법(How Money Selling Stocks Short)를 함께 출간한 바가 있다.

이 책은 2010년에 발행한 책으로 한국에서는 2012년에 초판의 번역에 이어 최근에 개정판으로 나온 것 같다.

이 책을 보기에 앞서서 며칠 전 윌리엄 오닐의 저서 최고의 주식 최적의 타이밍(How to Make Money in Stocks)를 읽은 바 있다. 윌리엄 오닐의 종목선정 기준은 CAN SLIM과 그의 투자 방법이나 철학들을 어느 정도 사전에 알고 읽어서 인지 이 책은 좀 두꺼운 편이지만 큰 부담없이 읽을 수 있었다.

1장은 윌리업 오닐의 투자기법의 핵심을 요약해서 소개하고, 2장과 3장은 오닐의 제자이자 저자인 크리스 케쳐와 길 모랄레스가 18,000%의 수익률을 올리게된 과정을 연도별로 상세하게 기술하고 있다. 1996년부터 2002년 12월까지 약 7년간 저자가 벌어들인 수익률이다.

특히 주목해야 할 부분은 5장 매매의 비법이다. 포켓피봇을 통한 매수시점과, 10일 이동평균선의 활용, 7주 규칙, 10/50일 이동평균선을 활용한 매도 기술 등 주로 차트를 기반으로 그들이 매매하는 방법들을 하나씩 집어주고 있다. 우리가 흔히 활용하는 5, 20, 60일선과는 좀 다른 관점이라 신선했다.

6장은 약세장의 물결을 타는 방법의 주제로 공매도 기술도 잠깐 이야기하고 있다.

이 책의 특징은 윌리엄 오닐의 투자 아이디어를 바탕으로 두 제자들이 세부 트레이딩의 규칙을 개발해서 보여준다는 점이다. 약세장으로 전환 시 전액 현금화라던가 공매도 기법도 과감하게 사용하여 철저한 추세추종의 매매를 해왔다는 점이다. 그만큼 시장의 방향을 읽는 것을 매우 중요한 포인트로 볼 수 있다.

도움이 될 만한 내용을 발췌해 보면

* 오닐식 투자기법

- 싼 주식을 사지 말고, 비싼 주식을 사라

- 물타기 금지

- 손절매는 가능한 한 빨리 하라

- 상승장에서 매도는 천천히: 주가가 충분히 상승할 때까지 기다려라

- 시장의 타이밍을 잡아라: 들어갈 때와 나올 때를 알아야 한다

- 오닐의 투자방식: 기본적 분석 +기술적 분석

* 트레이더로 성장하기 위한 노력

- 항상 읽고 공부하라

- 실수로 인한 고통과 손실을 받아들여라 (세이코타식 투자기술)

- 투자 다이어리를 적어라

- 자신이 정한 매수와 매도 시점을 미리 적어놓아라

* 공매도 : 경험이 적은 투자자들은 자본금의 5-10%로 시작하자

* 오닐의 십계명

- 절대 휘둘리지 마라

- 공포에 질려서 매매하지 말라

- 친구보다 적을 더 가까이하라

- 배우고 개선하기를 멈추지 말라

- 절대 자신의 주식에 대해 이야기하지 말라

- 최고의 위치에서 너무 좋아하지 말라

- 먼저 주간차트를 보라. 그 다음 일간차트를 보라. 장중차트는 무시하라

- 최고의 주식을 찾아라. 그 다음에는 크게 매수할 수 있는 방법을 찾아라

- 누군가와 동침할 때는 항상 주의하라

- 항상 미친 듯이 집중하라

 

<출처> https://blog.naver.com/bushwalk18/222105254449